关于提醒广大投资机构和投资者注意规避市场潜在风险的公告

尊敬的广大投资机构和投资者：

近几年来，证券市场的持续低迷，使得券商的经纪业务举步维艰，为了在困境中求生存、谋发展，大部分券商都能够在坚决规避风险的基础上，总结分析自身特点，转变经营理念，积极探索适合自我发展的经营模式，稳健经营，规范运作，以适应这一特定时期的转型。但在转型期间，证券法律法规的不健全、证监会及其派出机构和地方政府工作的不衔接或不配套，又导致了监管部门规避风险的监管工作无形中形成一个灰色空间，监管体制间的不密合又会导致监管与被监管之间出现一个真空，这样客观上就为一些不守法经营的券商提供了违规的可能。在这种背景下，部分券商极端地采取了诸如降低佣金或是变相降低佣金、“三方监管”、“委托理财”、“国债融资回购”、“银证通”等一系列具有不可控风险隐患的自营业务，个别营业部已酿成沉重的个案，给经营者本身和广大的投资者带来不可挽回的损失，给本来就很脆弱的证券市场带来新的动荡。正是基于此，山东省证券期货业协会郑重提醒广大的投资机构和投资者，一定要重视规避市场潜在风险，不要为省佣金而盲目听从一些网上所谓的“三方理财”、“银证通”等其他形式的具有潜在风险的交易，不要轻易转户，它会给您带来很大的风险。因为这些用极端方式进行交易的单位总部都不在本辖区，如果真的酿成了风险，我们也没有能力保护您的合法权益。但是以下证券经营机构（名单附后）是我们山东省证券期货业协会的正式会员，是中国证监会批准的我辖区内的合法证券经营机构，他们的经营行为既在中国证监会及其派出机构的监管之下，同时也在我们山东省证券期货业协会的行业自律约束下，您们在他们这里产生的不必要的风险，监管部门和我们都有能力用惩罚它来保护您们的合法权益。

谨此警示

山东省证券期货业协会

 二〇〇五年三月四日